Vencimientos del Eurostoxx – 20/05/2011
Tras el vencimiento de las opciones de mayo del viernes pasado (el contado lo hacía en 2904,89, bien cerquita del punto óptimo que habíamos dado en 2900), vamos a ver como quedan los diferentes vencimientos del Eurostoxx de los próximos meses.
Empezamos con junio, que repite una semana más en los 2900 con el 17,78 % de opciones en dinero. Los diferenciales con los strikes inferiores siguen siendo menores que con los que tiene por encima, lo que le da un cierto sesgo bajista. Su open interest baja de nuevo hasta 6.710.767.
Julio sigue aumentando su open interest, esta semana de forma más acusada, hasta 629.181 opciones abiertas.El strike baja de los 2900 a los 2850 puntos de la semana pasada con el 6,53 % de opciones en dinero y el 2900 a menos de un punto.
Termino con septiembre, que sigue igual que la semana pasada, con el strike con menor número de opciones en dinero en los 2900 puntos con un 10,55 % y los 3000 ya a más de un punto y medio como segundo strike.
En resumen, otra semana con pocas novedades.
El Eurostoxx 50 (contado) se igualará esta semana con el futuro ya que hay bastantes empresas que pagan dividendo, por lo que será más fácil hacer el seguimiento desde ahora hasta junio.
Respecto a los ratios put/call, quedan esta semana:
Junio: 1,66 (1,63 la semana anterior)
Julio: 1,26 (1,28 la semana anterior)
Septiembre: 2,08 (2,09 la semana anterior)
El ratio de septiembre continúa por encima de 2, un valor bastante alto.
Las explicaciones del estudio, como se hace, interpreta y eficiencia están en la siguiente página.